Der Fonds investiert weltweit vorwiegend in Anleihen, variabel verzinsliche Wertpapiere und US-Schatzanweisungen sowie Geldmarktinstrumente, die auf US-Dollar lauten. In auf anderen Währungen lautenden Wertpapieren kann gelegentlich angelegt werden, wenn sie gegen US-Dollar abgesichert werden. Das Portfolio hat eine durchschnittliche Restlaufzeit von maximal 1 Jahr.